A ação do preço, ou price action (termo em inglês), é uma ferramenta fundamental no mundo do trading. Ela se refere à análise dos movimentos de preço de um ativo financeiro, como o bitcoin ou qualquer outra criptomoeda. Ao entender a ação do preço, os traders podem tomar decisões mais informadas e estratégicas. Mas você sabia que a ação do preço também pode ser uma ferramenta valiosa para a montagem de pools de liquidez concentrada? É este foco que eu gostaria de dar neste artigo, explorando como isso funciona.
Para iniciarmos é importante antes de mais nada entender o conceito de ação do preço. A ação do preço é a informação que o preço nos proporciona em cada um de seus movimentos. Essa ação é registrada no gráfico, deixando-nos “rastros” do que o mercado está fazendo, isto é, de como ele está se comportando. Esses rastros formam um tipo de mapa, criado pela ação do preço. Podemos ler e analisar esse mapa (veja figura abaixo) para determinar a provável direção para onde o preço pode se mover.
A ação do preço é a base do análise técnica. Ela sugere que todas as informações disponíveis, incluindo o sentimento do mercado, a liquidez e os fatores fundamentais, já estão refletidos no preço e, portanto, no gráfico. Portanto, se você entender a ação do preço, poderá obter uma ampla compreensão da psicologia do mercado e tomar melhores decisões de compra ou venda.
Mas qual a relação entre a ação do preço e as pools de liquidez?
A Uniswap v3 introduziu o conceito de pools de liquidez concentrada. Isso permite que os provedores de liquidez escolham faixas de preço específicas para fornecer liquidez, em vez de fornecer em todo o espectro de preços. Isso significa que os provedores de liquidez podem otimizar sua exposição ao mercado e potencialmente obter retornos mais altos.
Neste sentido, aação do preço pode ser uma ferramenta auxiliar para os provedores de liquidez . Ao analisar a ação do preço de um par de tokens, os provedores de liquidez podem identificar faixas de preço nas quais o par de tokens é mais provável de ser negociado. Eles podem então concentrar sua liquidez nessas faixas de preço, aumentando a eficiência de seu capital e potencialmente obtendo retornos mais altos.
Por exemplo, se a ação do preço sugere que o par de tokens ETH/USDT é mais provável de ser negociado entre $1.500 e $2.000, um provedor de liquidez pode escolher fornecer liquidez apenas nessa faixa de preço. Isso significa que seu capital só será usado quando o preço do par de tokens estiver dentro dessa faixa, tornando o uso do capital mais eficiente e, geramdo taxas, uma vez que o preço se movimente dentro desta faixa (range).
Entendida a relação entre a ação do preço e as pools de liquidez é importante compreender como analisar essa ação do preço. Existem várias maneiras de analisar a ação do preço. Uma das formas mais comuns é usar gráficos de velas japonesas, que fornecem informações sobre a abertura, o fechamento, o máximo e o mínimo que o preço alcança durante um determinado período de tempo (veja figura abaixo).
Ao analisar a ação do preço, é importante não se concentrar apenas na vela atual. Em vez disso, você deve usar todo o contexto criado pela ação do preço para analisar o gráfico. Isso inclui olhar para os “rastros” que a ação do preço deixou no passado e como o preço está reagindo a áreas importantes, como suportes e resistências.
Suportes e resistências são conceitos fundamentais na análise técnica usados para identificar os níveis de preço nos quais a tendência de um ativo financeiro pode mudar de direção. O suporte é um nível de preço abaixo do atual, onde a demanda tem sido forte o suficiente para “suportar” o preço e impedir que ele caia mais. Em outras palavras, é um ponto onde os compradores tendem a entrar no mercado em grande número, superando os vendedores e, portanto, interrompendo a queda do preço.
Por outro lado, a resistência é um nível de preço acima do atual, onde a oferta tem sido forte o suficiente para “resistir” a uma subida adicional do preço. É um ponto onde os vendedores tendem a entrar no mercado em grande número, superando os compradores e, portanto, interrompendo a subida do preço.
Um aspecto crucial da ação do preço é a incerteza. O mercado é um ambiente dinâmico e imprevisível, e a ação do preço reflete isso. Cada movimento do preço é uma resposta a uma infinidade de variáveis, muitas das quais estão além do nosso controle ou mesmo do nosso conhecimento.
No entanto, a ação do preço nos permite identificar padrões e tendências que podem nos dar uma ideia de para onde o mercado pode se mover no futuro. Por exemplo, se vemos que o preço está tendo dificuldade em ultrapassar um certo nível, podemos inferir que esse nível é uma área de resistência. Se o preço continua a testar essa área de resistência sem sucesso, podemos inferir que há uma pressão de venda significativa nesse nível, o que pode indicar uma reversão de tendência iminente.
Vamos considerar um exemplo prático de como a ação do preço pode ser usada em uma estratégia de montagem de uma pool de liquidez concentrada. Suponha que você seja um provedor de liquidez para o par de tokens ETH/USDT. Você observa que o preço do ETH tem oscilado entre $2.000 e $2.500 nas últimas semanas. Com base nessa ação do preço, você decide concentrar sua liquidez nessa faixa de preço.
No entanto, a ação do preço é apenas uma parte da equação. Você também precisa considerar outros fatores, como a volatilidade do mercado, notícias sobre macroeconomia e as taxas de juros. Se o mercado for muito volátil, a faixa de preço que você escolheu pode ser ultrapassada rapidamente, deixando sua liquidez inutilizada. Da mesma forma, se as taxas de juros forem muito altas, o custo de fornecer liquidez pode superar os retornos potenciais.
Portanto, a ação do preço é uma ferramenta que pode ajudar os investidores a entender a dinâmica do mercado e tomar decisões de mais informadas. No contexto da montagem de pools de liquidez concentrada, a ação do preço pode ser usada para identificar faixas de preço nas quais é mais provável que um par de tokens seja negociado, permitindo que os provedores de liquidez otimizem sua exposição ao mercado.
Lembre-se, a ação do preço não pode prever o movimento do mercado com 100% de certeza. Sempre haverá um grau de incerteza associado. No entanto, ao adquirir os conhecimentos adequados e praticar constantemente, você pode se tornar competente na análise da ação do preço e usar essa informação a seu favor para obter benefícios.
Espero que este artigo tenha lhe dado uma compreensão mais clara de como a ação do preço pode ser aplicada na montagem de pools de liquidez concentrada. Como sempre, a prática constante e a busca por conhecimento são essenciais para o sucesso no mundo do investimento em criptomoedas.